Come funziona un mutuo inverso?

Se hai più di 62 anni, stipulare un mutuo inverso ti consente di prelevare contanti da casa tua, in modo simile a un prestito a casa. Ma, a differenza di un prestito a casa, non devi pagare i soldi indietro mensilmente. Il pagamento è riservato fino ad un certo punto nel futuro. Se questo sembra troppo bello per essere vero, considera la possibilità di consultare un avvocato prima di firmare sulla linea tratteggiata.

Una giovane coppia che si incontra con un mutuo ipotecario: Jupiterimages / Creatas / Getty Images

Requisiti di ipoteca inversa di base

Se sei sposato, solo uno di voi deve avere almeno 62 anni. Devi vivere in casa - i mutui inversi non sono per le proprietà di investimento. Se voi o il vostro coniuge avete bisogno di cure prolungate in una struttura, un'eccezione di 12 mesi consente al mutuatario di vivere in una struttura senza violare i termini del mutuo. Non devi possedere la tua casa libera e chiara, tuttavia, il tuo indebitamento ipotecario dovrebbe essere minimo quando si qualifica per un mutuo inverso. Non ci possono essere altri privilegi contro la tua proprietà. Molte ipoteche inverse richiedono che tu segua un corso di consulenza finanziaria prima di chiudere. I consulenti spiegano i dettagli del mutuo in modo da essere a conoscenza di come funziona il mutuo e le tue responsabilità come il mutuatario.

Come il prestatore fa i soldi

Il tuo saldo ipotecario inverso cresce nel corso degli anni. Piuttosto che diminuire come con un mutuo regolare, aumenta perché l'interesse sul prestito matura. Se vendi la tua casa, il prestito è dovuto immediatamente. Se muori, la tua casa deve essere venduta oi tuoi eredi possono mantenere la casa, ma devono pagare il mutuo. Un coniuge superstite può continuare a vivere in casa finché soddisfa tutti gli altri termini del mutuo. Se muori e il tuo saldo ipotecario è superiore alla tua casa, il creditore è in genere limitato a ricevere solo il valore effettivo della proprietà. Il tuo istituto di credito non si impadronirà delle tasse di proprietà, assicurazione o costi di manutenzione per te - dovrai tenere queste correnti da solo.

Opzioni per la ricezione di fondi

L'importo che puoi prendere in prestito dipende dalla quantità di capitale che hai in casa, ma in genere non puoi prendere tutto in contanti. Alcuni devono rimanere per coprire i costi di chiusura e gli interessi, che il vostro mutuo maturerà andando avanti. Puoi prendere i soldi in una somma forfettaria, come una linea di credito, come pagamenti mensili regolari, o come una combinazione di queste opzioni, anche se questo può variare a seconda del mutuante.

Inconvenienti a Reverse Mutui

Un mutuo inverso può presentare altre preoccupazioni se avete bisogno di cure a lungo termine. Il governo non considera l'equità nella tua casa come una risorsa quando fai domanda per Medicaid perché è a casa tua e non è denaro. L'assunzione di un mutuo inverso, tuttavia, potrebbe impedirti di qualificarti.I costi di chiusura sono generalmente più alti per i mutui inversi rispetto ai mutui regolari e mangeranno un po 'del tuo capitale. Se si firmano documenti ipotecari inversi, quindi ottenere piedi freddi, in genere sono necessari tre giorni lavorativi per uscire dall'affare.