Sommario:
Prendere una posizione corta significa che stai vendendo efficacemente quella sicurezza. Le vendite allo scoperto relative al mercato azionario si riferiscono al processo mediante il quale si prendono in prestito azioni di azioni ordinarie di una società e si vendono immediatamente. Lo fai quando ti aspetti che le azioni della società diminuiscano di valore. Quando il prezzo delle azioni diminuisce, si acquistano le azioni al prezzo più basso e le si restituisce all'entità che inizialmente le ha prestato le azioni, in genere la società di intermediazione.
Sviluppare una strategia
Esistono numerose strategie che incorporano azioni di vendita allo scoperto. La strategia più semplice è la vendita allo scoperto di vaniglia semplice descritta in precedenza. Esegui un'analisi dettagliata prima di inoltrarti, perché se le azioni salgono dopo che le hai vendute, puoi potenzialmente registrare perdite sostanziali. Il prezzo delle azioni di un'azienda può diminuire per molte ragioni. Se il mercato globale diminuisce, anche i prezzi delle azioni delle aziende diminuiscono. Le uscite trimestrali e annuali degli utili sono un buon momento per pianificare la vendita allo scoperto. Se si prevede che i guadagni di una società siano inferiori al consenso del mercato, potrebbe essere opportuno mettere in cortocircuito lo stock.
Esegui la transazione
È vietato effettuare dichiarazioni pubblicamente nel tentativo di cercare di abbassare il prezzo delle azioni in modo da poter trarre profitto da questo. È vista come una manipolazione del mercato, che sembra un problema per i maggiori investitori. Tuttavia, dal momento che i forum di discussione che si occupano di investimenti sono proliferati, anche i piccoli investitori sono soggetti ad un controllo da parte delle autorità di regolamentazione. Per quanto riguarda le negoziazioni effettive, preparati in anticipo in modo che le opzioni del tuo account ti diano la possibilità di effettuare vendite allo scoperto. A volte ciò richiede il mantenimento di un equilibrio minimo e spesso implica un prestito a margine. Inoltre, i fondi negoziati in borsa forniscono un'opzione a basso costo per la messa in cortocircuito degli indici. Gli ETF sono negoziati in borsa proprio come le azioni, rendendoli un'opzione interessante per i venditori ambulanti alle prime armi.
Monitora la transazione
Il tempismo è molto importante, perché è necessario chiudere la vendita a breve mentre mostra un guadagno di carta. Se hai preso in prestito 100 azioni e le hai vendute al prezzo di $ 10 per azione, i proventi iniziali sono $ 1.000. Se le azioni si riducono ad un valore di $ 5 per azione, è possibile acquistare le 100 azioni per $ 500 e restituirle al creditore. Questo ti farebbe guadagnare un profitto netto di $ 500, escluse le commissioni del broker. Imposta i tuoi parametri all'inizio della transazione. Ciò si baserà sulla vostra tolleranza al rischio e sulle aspettative per la gamma dei movimenti del prezzo delle azioni.
Proteggi con "Borrow"
Alcuni titoli di società pubbliche hanno volumi di scambi giornalieri relativamente inferiori. Quando decidi di chiudere la vendita allo scoperto, puoi registrare perdite sostanziali se non riesci ad ottenere sufficienti azioni sul mercato aperto per rimborsare il tuo istituto di credito.Per ridurre il rischio che ciò si verifichi, stipula un accordo con una società di brokeraggio per ottenere ciò che viene definito "in prestito". Per una piccola commissione, la società di intermediazione ti fornirà l'accesso a una riserva delle azioni specificate. È come una forma di assicurazione contro la possibilità che il volume degli scambi della società sia troppo basso.