Sommario:
Il rendimento di rimborso lordo di una partecipazione in titoli è un calcolo del reddito previsto e della crescita del capitale per il periodo di tempo fino alla data di scadenza del titolo. Lo scopo di questo calcolo è rivelare il rendimento completo di un titolo se è detenuto fino alla data di scadenza.
Passo
Determinare il rendimento attuale del reddito dividendo il reddito annuale per il prezzo corrente di mercato del titolo e moltiplicandolo per 100.
Esempio: 10 / $ 50 x 100 = 20 percento (10 è il reddito annuale, $ 50 è il prezzo corrente di mercato, 100 è il fattore fisso per determinare la percentuale, il 20 percento è il rendimento attuale del reddito)
Passo
Calcolare l'importo dello sconto o del premio del rendimento sottraendo il prezzo corrente di mercato del titolo dall'intero valore del prestito alla data di maturazione.
Esempio: $ 75 - $ 50 = $ 25 ($ 75 è l'intero valore del titolo alla data di maturazione, $ 50 è il prezzo corrente di mercato, $ 25 è lo sconto)
Passo
Determinare il guadagno annuale del titolo dividendo il numero di anni lasciati dallo sconto calcolato nel passaggio 2.
Esempio: 10 / $ 25 = 40 centesimi (.4) (10 è il numero di anni restanti sul titolo fino alla scadenza, $ 25 è l'importo dello sconto, 40 centesimi è il guadagno annuale del titolo)
Passo
Determina il rendimento attuale del guadagno o della perdita in conto capitale dividendo l'importo dello sconto o del premio per il guadagno annuale del titolo.
Esempio: 4 centesimi (.4) / $ 25 x 100 = 1,6 percento (40 centesimi rappresentano il guadagno annuale del titolo, $ 25 è lo sconto, 100 il fattore fisso per determinare la percentuale)
Passo
Aggiungi il rendimento attuale del reddito calcolato nella Fase 1 al rendimento attuale della plusvalenza o della minusvalenza calcolata nella Fase 4. In questo modo otterrai il rendimento di rimborso lordo.
Esempio: 20 percento + 1,6 percento = 21,6 percento (il 20 percento è il rendimento corrente calcolato nella Fase 1, l'1,6 percento è il rendimento corrente dell'utile o della perdita calcolati nella Fase 4, il 21,6 percento è il rendimento di rimborso lordo)