Sommario:
- Panoramica del sistema di valutazione dello scarificatore
- Ritorno totale
- Ritorno coerente
- Efficienza fiscale
- Conservazione
- Spese
Lipper, una consociata del business internazionale e del conglomerato di notizie Thomson Reuters, fornisce dati e analisi su oltre 140.000 fondi comuni di investimento e altri prodotti di investimento emessi in 45 paesi. Le informazioni sui ranking dei fondi comuni di investimento Lipper sono ampiamente utilizzate dalle famiglie di fondi comuni di investimento, dai consulenti per gli investimenti e dagli investitori individuali. I fornitori di notizie e informazioni finanziarie come "The Wall Street Journal", "SmartMoney", MarketWatch, "USA Today", "Barron's" e "Forbes" presentano le classifiche dei fondi comuni Lipper nei loro siti Web e nelle loro pubblicazioni stampate.
Panoramica del sistema di valutazione dello scarificatore
Il sistema di rating Lipper offre uno strumento incentrato sugli investitori per aiutare nella selezione dei fondi comuni che si adattano agli obiettivi degli investitori individuali e al livello di comfort rischio-e-rendimento. Lipper classifica i fondi con fondi simili in ciascuna delle cinque categorie: rendimento totale, rendimento costante, conservazione, spesa ed efficienza fiscale. I punteggi sono soggetti a modifiche ogni mese e vengono calcolati per intervalli di tre anni, cinque anni, dieci anni e complessivi. Il più alto 20 percento dei fondi in ogni categoria di gruppo di pari è nominato Lipper Leader. Il prossimo 20% riceve una valutazione di "4"; il 20% medio una valutazione "3"; il 20 percento prossimo un punteggio "2" e il più basso 20 percento un voto "1".
Ritorno totale
La classifica dei rendimenti totali riflette le prestazioni storiche dei rendimenti complessivi del fondo rispetto al rendimento totale dei suoi pari. In qualità di investitore, è possibile utilizzare i rating di rendimento totale unitamente alla conservazione e ai rating di rendimento coerenti per effettuare una selezione appropriata che renda in equilibrio la propria tolleranza al rischio.
Ritorno coerente
Un fondo di investimento mutualistico classificato altamente in termini di rendimento, secondo il sistema di classificazione Lipper, è un fondo che mostra una coerenza superiore e rendimenti corretti per il rischio rispetto a un gruppo di fondi simili. Un elevato rendimento coerente in un fondo comune è interessante per gli investitori che apprezzano la coerenza anno su anno del fondo. Alcuni gruppi di pari livello analizzati da Lipper, come i fondi comuni di investimento dei mercati emergenti, sono intrinsecamente più volatili di altri e pertanto un elevato rendimento coerente in un gruppo volatile potrebbe non essere adatto per gli investitori meno tolleranti al rischio.
Efficienza fiscale
I fondi di Lipper che si collocano ai primi posti nell'efficienza fiscale sono quelli che con maggior successo rinviano le tasse. Spesso le partecipazioni in questi fondi hanno un basso tasso di turnover; cioè, il gestore non vende spesso le partecipazioni, quindi acquista altre partecipazioni. Un punteggio elevato in questa categoria rende questo fondo più allettante per gli investitori attenti alle tasse e per coloro che si trovano in alte fasce di imposta sul reddito federale.
Conservazione
Un fondo comune con un alto punteggio di conservazione di Lipper ha dimostrato la capacità di preservare il capitale in una varietà di mercati rispetto a fondi simili. Lipper avverte che i fondi azionari storicamente sono stati più volatili rispetto ai fondi a reddito fisso o ai fondi a reddito fisso.
Spese
Un fondo con spese basse rispetto ai suoi pari otterrà un ranking Lipper più alto in questa categoria. Gli investitori interessati a minimizzare i loro costi totali troveranno un fondo molto alto in questa categoria. Il punteggio di un fondo in questa categoria potrebbe essere utilizzato con il rendimento totale e le categorie di rendimento coerente per scegliere fondi con commissioni inferiori alla media e performance superiori alla media.