Quali tipi di prestiti sono HMDA-Reportable?

L'Home Mortgage Disclosure Act (HMDA) è stato promulgato in legge nel 1975 ed è stato implementato dalla Regulation C del Federal Reserve Board. Nel corso degli anni si sono verificati molti emendamenti alla legge e ai regolamenti originali. Tuttavia, lo scopo dell'HMDA è rimasto intatto, il che significa determinare se le istituzioni finanziarie soddisfano le esigenze abitative delle comunità in cui risiedono senza discriminazioni e con l'aiuto di fondi pubblici per attirare investimenti privati ​​nelle aree che ne hanno bisogno. Diversi tipi di prestiti sono segnalabili da HMDA.

Prestiti per l'acquisto domestico

HMDA richiede che qualsiasi prestito garantito da immobili realizzati allo scopo di acquistare una casa sia segnalato su base annuale al Federal Financial Institutes Examination Council (FFIEC), che è l'agenzia federale di segnalazione del Federal Reserve Board. Il meccanismo di segnalazione utilizzato è chiamato registro delle domande di prestito (LAR), che funge da registro per i crediti da segnalare. La casa non può superare più di quattro unità abitative. Inoltre, lo scopo del prestito non può riguardare l'acquisto di terreni, la costruzione, l'assunzione di un'ipoteca o qualsiasi altro scopo se non quello di acquistare una casa.

Prestiti per la casa

Qualsiasi prestito utilizzato, almeno in parte, allo scopo di migliorare o ristrutturare una casa, sia che sia garantito o non garantito da immobili, è considerato un prestito per la casa. Il prestito può anche essere utilizzato per migliorare la proprietà della casa. Questi tipi di prestiti sono HMDA-riferibili a FFIEC tramite il foglio di log LAR.

rifinanziamento

Un rifinanziamento è qualsiasi nuovo prestito immobiliare garantito utilizzato per sostituire o soddisfare un altro mutuo per la casa garantito allo stesso mutuatario. Tuttavia, se una parte del rifinanziamento viene utilizzata per acquistare un'altra proprietà protetta o per migliorare la proprietà esistente, il rifinanziamento è considerato un prestito multiuso. In questi casi, il secondo intento del rifinanziamento elencato come acquisto casa o miglioramento casa è il tipo di prestito che è segnalato dall'HMDA per il foglio LAR. Le linee di credito di equità domestica parzialmente utilizzate per acquisti o miglioramenti a casa sono segnalabili solo su opzione del mutuante. Tuttavia, se il mutuante riporta un prestito HELOC durante l'anno solare, deve segnalare tutti i HELOC per quell'anno.

Registro delle applicazioni di prestito (LAR)

Tutti i crediti HMDA segnalabili devono essere segnalati come voce separata sul foglio LAR, che viene quindi inviato su base annuale alla FFIEC. Ciascun prestatore deve elencare i dati preimpostati che includono la data della domanda di prestito, il tipo di prestito, l'importo del prestito, l'ubicazione della proprietà e la destinazione della domanda (approvata o non approvata). Le informazioni opzionali che saranno raccolte in seguito all'approvazione del mutuatario comprendono nome, provenienza etnica, razza, sesso e reddito.