Sommario:
La verità nella divulgazione del prestito richiede che i prestatori seguano procedure standardizzate nei metodi utilizzati per divulgare i termini di credito ai consumatori. Le regole sono delineate nel Truth in Lending Act (TILA) che il Congresso approvò nel 1969. Il legislatore federale emanò inizialmente il TILA per affrontare gli abusi da parte dei creditori nella loro negligenza di rendere noto il costo di ottenere un credito ai consumatori.
La verità nella legge sul prestito
La verità nell'atto del prestito si applica alle persone e alle imprese, e quattro condizioni devono entrare in gioco: il creditore deve offrire credito al cliente; l'entità deve fare offerte di credito più di 25 volte all'anno o cinque volte all'anno per le transazioni garantite da immobili; le operazioni di credito devono comprendere oneri finanziari o contratti scritti riguardanti più di quattro pagamenti rateali; ei creditori devono estendere il credito per motivi personali, familiari o familiari. La legge non copre transazioni superiori a $ 25.000, eccetto le operazioni garantite da immobili o case mobili. Inoltre, i prestiti commerciali, commerciali, agricoli e la maggior parte degli studenti non si qualificano per la copertura TILA.
Tipi di credito
Alcune delle transazioni di credito che riguardano gli obblighi di divulgazione del prestito sono operazioni a tempo indeterminato e chiuse, tra cui carte di credito, mutui e prestiti per veicoli. Un esempio di transazioni aperte sarebbero le carte di credito bancarie. Un prestito auto è una transazione chiusa; denota un importo fisso pagato su un periodo predeterminato come tre anni.
Dichiarazioni di divulgazione
La legge richiede ai prestatori di fornire ai clienti una comunicazione prima della rimessa del primo pagamento o prima dell'inizio di un periodo di prestito. I consumatori possono inoltre richiedere una verità sull'informativa sul prestito durante lo shopping e il confronto di termini di credito quali tariffe, commissioni e pagamenti minimi. Il consumatore non deve consumare una transazione commerciale per ricevere le informazioni. Ogni tipo di dichiarazione di credito ha le proprie informazioni che i creditori devono rivelare. Una delle dichiarazioni di divulgazione più comuni è la dichiarazione di liquidazione immobiliare utilizzata per i mutui casa. La banca o società di mutuo fornisce questo documento, che mostra i diversi costi e altre informazioni relative al mutuo. Molte delle espressioni di finanziamento del credito utilizzate nella Dichiarazione di liquidazione di beni immobili si applicano ad altri prodotti di credito, come prestiti auto e prestiti di equità domestica.
Informazione chiave
Alcune delle voci necessarie che la dichiarazione deve mostrare "chiaramente e vistosamente" includono il tasso percentuale annuale (TAEG), l'onere finanziario e l'importo addebitato. Inoltre, il documento deve mostrare il pagamento totale che il consumatore deve versare per tutta la durata del prestito. Un consumatore può utilizzare questi elementi di base di una dichiarazione di divulgazione per acquistare e confrontare vari prodotti per determinare quanto costerà un determinato prestito.